Diferencias entre spot y perpetuo
El precio de un contrato perpetuo puede alejarse del spot. MatrixLink muestra la magnitud y la dirección del basis por plataforma para evaluar la divergencia antes de entrar.
- basis actual por moneda en porcentaje;
- liquidez de los mercados spot y de futuros;
- comisiones de apertura y cierre de ambas patas;
- edad de las cotizaciones al momento de mostrarlas.
La relación con las tasas de funding
Un basis persistente suele compensarse con la tasa de financiamiento: mantener una posición cubierta cobra o paga liquidaciones periódicas. Una estimación de ruta sin funding queda incompleta.
Actualizado: 2026-07-18
Preguntas frecuentes
¿El basis spot-perp es un rendimiento garantizado?
No. El basis puede ampliarse, el funding puede cambiar de signo y una posición cubierta conserva riesgo de liquidación y de ejecución parcial.
¿Por qué importa la liquidez de ambos mercados?
Un libro de futuros poco profundo aumenta el slippage de entrada y salida y puede consumir la ventaja estimada del basis.